ОБЗОР РЫНКА

15 октября 2020
Под конец торговой недели рубль открыл торги большим ценовым разрывом вверх и весь день слабел на негативном внешнем фоне, снижении цен на нефть и ускорившейся динамике роста новых случаев заболеваний коронавирусом в России. В моменте рубль был 78,45 рублей за доллар и 91,80 рублей за евро. Цены на нефть с открытия торгов снижались в стоимости.
Котировки Brent по итогам прошедших торгов прибавили 2.0% и закрылись на отметке $43,31.

Фондовые индексы и акции США закрылись снижением после того, как министр финансов Стивен Мнучин сказал, что шансы на предвыборный пакет стимулов от Конгресса невелики. Отчетность крупных банков тоже не вдохновила рынок: например, Wells Fargo после результатов упала на -6%. S&P 500 по итогам дня потерял -0.7%, Nasdaq 100 -0.8%. Лидерами были сектора Industrials +0.6%, Energy +0.4% и Materials +0.3%; в отстающих - Real Estate -1.2%, Communication Services -1.2% и Consumer Discretionary -1.1%. Доходность 10-летних US Treasuries осталась на уровне 0.72%, а USD немного снизился против валют G-10. Нефть Brent выросла на +2.0% до $43.31/барр. Золото также закрылось ростом на отметке $1,901/oz.

Российские евробонды: новый выпуск от "ГТЛК". На фоне довольно спокойной картины в суверенном сегменте новостью дня стала информация о планирующемся размещении нового предположительно 7-летнего евробонда от компании "ГТЛК". Одновременно с этим эмитент объявил тендер на покупку выпуска с погашением в 2021 г. с лимитом в 150 млн долл.

Сектор ОФЗ: с начала месяца размещено ОФЗ уже на 718 млрд руб. Триумфальное шествие Минфина на первичном рынке продолжается: всего за две среды покупателей нашли бумаги на более чем 700 млрд руб. По нашему мнению, свою роль во вчерашних рекордных продажах сыграла ликвидность, привлеченная банками по репо от ЦБ в понедельник.

Российская валюта завершила торги в среду на отметке 77,54, ослабев на 1,2% по отношению к американскому доллару. На данном этапе уровни поддержки в паре доллар/рубль находятся на отметках 76,50, 74,57 и 73,25. Сопротивление 78,45 и 79,40, цене так и не удалось преодолеть 79,40, и цена отскочила от него вниз. Возможно, сейчас мы можем наблюдать развитие новой попытки роста актива в направлении к 79,40. В данной ситуации можно будет ожидать в качестве основного сценария продолжения роста актива после пробития и закрепления выше уровня сопротивления 78,45, с последующим ростом в направлении 79,40 в рамках продолжения волны ослабления рубля, так как импульс по ослаблению не сломан. Альтернативный сценарий — это укрепление рубля и возвращение в ранее торгуемый диапазон 73,40-76,58 по отношению к доллару, и для этого нужно его уверенное закрепление под уровнем 76,00.

Ухудшение настроений на биржевых площадках вызвано высокими темпами распространения коронавируса в мире. Инвесторы опасаются, что этот фактор даже без повторения весенних ограничений будет существенно сдерживать восстановление экономики.

На этом фоне приостановка переговоров по фискальным стимулам в США создает дополнительное давление на все рынки, усиливая опасения относительно экономических показателей в Штатах.
Обзор финансового рынка 15 октября 2020
Не добавляет оптимизма и увеличение шансов на переизбрание Трампа на ноябрьских выборах, так как большинство в Конгрессе США, скорее всего, получат его оппоненты из демократической партии, что затруднит продвижение новых стимулирующих законопроектов.

На этом фоне развивающиеся валюты демонстрируют синхронное снижение, многие несут ощутимые потери. Дополнительное давление на сектор оказывает рост доллара к корзине основных валют (индекс доллара).

Ситуация с распространением коронавируса продолжает развиваться. Количество инфицированных коронавирусом COVID-19 в США уже превысило 8169000 выявленных случаев заболеваний, что говорит об активно развивающейся второй волне коронавируса.

По итогам сессии индикатор "голубых фишек" Dow Jones Industrial Average уменьшился на 0,58% до отметки в 28514,0 пунктов, индекс широкого рынка S&P 500 ушел в минус на 0,66% до 3488,67 пунктов, а индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq понизился в цене на 0,80% и закрылся на уровне 11768,73 пункта.

К 20.00 МСК доллар/рубль - рост на 0,70% до 78,17, а к евро/рубль - рост на 0,23%, до 91,44.

Ближе к концу торговой недели внешний фон негативный для рубля из-за сохраняющихся геополитических рисков на фоне сложной обстановки в пограничном государстве, боевых действий в Нагорном Карабахе и санкционных угроз стран Запада и Европы, высоких темпов распространения коронавируса в мире, в том числе и в России – это оказывает давление на рубль в моменте.

Котировки Brent по итогам прошедших торгов выросли на 2.0% и закрылись на отметке $43,31.

Индекс доллара США - рост к корзине из 6 валют, торгуется в районе 93,825.
Котировки евро/доллар - снижение на 0,40%, торгуются у 1,1699.
Котировки доллар США/японская иена - рост на 0,26% до 105,42.
Котировки пары британский фунт/доллар США – снижение на 0,72% до $1,2917.
Котировки пары австралийский доллар/доллар США - снижение на 1,03% до 0,7088.

Цены на нефть показывают снижение на 0,83%. К 20.00 МСК фьючерсы на нефть марки Brent сейчас оцениваются в $42,96 за баррель.
15 октября / 2020