ОБЗОР РЫНКА

25 ноября 2021
Под конец четвертой торговой недели ноября рубль продолжает рост и корректируется от последней волны укрепления ранее на снижении цен на нефть и укреплении доллара США. Ослаблению рубля в ходе торгов днем способствует рост доллара США, снижение нефтяных цен в район $78.50/барр. за нефть марки Brent. В моменте рубль был 73,36 руб. за доллар и 80,57 руб. за евро. Цены на нефть коррекционно продолжали рост к вечеру от снижения ранее и торгуются в районе 81,09/барр.
По итогу дня S&P 500 +0.23%, индикатор "голубых фишек" Dow Jones Industrial Average -0,30%, Nasdaq 100 +0.44%. Доходность 10-летних US Treasuries поднялась до 1.441%, а USD укрепился против валют G-10 и развивающихся рынков. Нефть Brent снизилась в цене до $81.86/барр., а золото поднялось до $1,847/oz.

Основные фондовые индексы США в среду закрылись разнонаправленно на фоне неоднозначных данных макроэкономической статистики и сигналов от регулятора.

Власти США улучшили оценку роста ВВП в третьем квартале в пересчете на год до 2,1% с 2% при ожидавшемся аналитиками росте на 2,2%.

Биткоин в четверг продолжает коррекционный рост от волны снижения ранее. В данный момент актив торгуется с коррекционным ростом на отметке в $58 880. Инструмент торгуется в границах нисходящего канала D1 формата и в данный момент пытается продолжить начатое более глубокое коррекционное снижение от волны роста ранее. Закрепление цены выше сопротивления $59 600 может привлечь новых покупателей, которые подтолкнут цену к росту в направлении к $68 000, полагают в учебно-аналитическом центре Паритет.

Альтернативный сценарий – снижение и закрепление ниже поддержки $61 150 может вызвать некоторое понижение актива в направлении к более низким ценам $53 500 и ниже.

Мировые цены на нефть в четверг вечером продолжают умеренно снижаться на дорогом долларе и ожиданиях по поставкам сырья на рынок после решения ряда стран "распечатать" стратегические резервы. Цена на нефть марки Brent торгуется $81,02/барр.

По состоянию на 19.30 мск январские фьючерсы на нефть марки Brent дешевели на 0,49% — до 81,85 доллара за баррель, на WTI — на 0,6% до 77,92 доллара.

Индекс доллара (курс доллара к корзине валют шести стран — основных торговых партнеров США) коррекционно снижается на 0,1% после роста на 0,4% днем ранее. При этом индекс удерживается чуть ниже 97 пунктов — это максимальный уровень с июля 2020 года. Дорогой доллар делает нефть менее доступной при ее покупке в другой валюте.

Значимым фактором для рынка нефти остается решение нескольких импортеров о высвобождении запасов "черного золота" из стратегических резервов, чтобы сдержать цены. Рынок ждет реакции альянса ОПЕК+. СМИ пишут, что ряд стран ОПЕК+, в частности, Россия и Саудовская Аравия, думают притормозить с ростом добычи нефти.

Инвесторы также продолжают оценивать еженедельную статистику из США. Коммерческие запасы нефти в стране за неделю по 19 ноября неожиданно выросли на 1 миллион баррелей, хотя аналитики ожидали снижения на 0,5 миллиона баррелей. Добыча нефти при этом выросла к уровню предыдущей недели на 100 тысяч баррелей в сутки — до 11,5 миллиона баррелей в сутки.

Рост доллара негативно отражается на спросе на сырьевые товары, в том числе нефть, которые в этом случае становятся менее доступными при покупке в другой валюте.

В понедельник и вторник цена на золото падала на фоне укрепления доллара. В целом золото с начала недели подешевело на 3,4%. Индекс доллара (курс доллара к корзине валют шести стран — основных торговых партнеров США) с начала недели укрепился почти на 0,8%. Дорогой доллар делает золото менее доступным при его покупке в другой валюте.

Мировые цены на золото в четверг вечером продолжают подниматься в рамках коррекции после снижения в начале недели. В ходе торгов стоимость драгметалла поднялась выше $1,788/oz.

Некоторую поддержку золоту дает и ситуация с коронавирусом в Европе. В ряде стран растет заболеваемость, что усиливает риски ужесточения карантина. Золото традиционно является надежным активом, спрос на него растет в периоды усиления глобальной неопределенности.

В краткосрочной перспективе давление на котировки золота может оказать высокая доходность гособлигаций США.

Ситуация с распространением коронавируса продолжает развиваться во всех странах мира. Количество выявленных инфицированных коронавирусом COVID-19 в США уже превысило 48999730 случаев заболеваний. США занимает первое место в мире по количеству заболевших COVID-19.

Российская валюта завершила торги в среду на отметке 74,91 руб., поднявшись на 0,53% по отношению к американскому доллару на негативном внешнем фоне и некотором коррекционном снижении нефтяных цен в ходе торгов днем, а к вечеру снижение нефтяных цен в ходе торгов усилилось. Рубль на данной торговой неделе продолжает слабеть на снижении нефтяных цен Brent ниже $77,30/барр., укреплении доллара США после снижения ранее и отсутствии аппетитов к рисковым активам у инвесторов.
Обзор валютного, фондового, товарного рынков от 25 ноября 2021
Попытка рынка нефти преодолеть вниз психологически значимый уровень в $77,50/барр. сорта Brent увенчалась успехом на данный момент, что оказывает давление на курс российской валюты к концу недели из-за снижения нефтяных цен и роста доллара США.

Рубль в четверг укрепляется против доллара и против евро, валюта США снижается в направлении к уровню сопротивления 75,30 руб., а при закреплении над ним ценам откроется дорога и в район 76,00 руб. и далее к 76.50 руб. Так, стоимость марки Brent растет в четверг в ходе торгов вечером, и на данный момент рост составляет 0,15%, достигая отметки 81,05 доллара.

Рубль в основном ориентируется на движение нефтяных и газовых котировок.

Так, индекс доллара (DXY) снижается на 0,15% до 95,05 пункта. Некоторые "развивающиеся валюты" также растут против доллара, сигнализируя о росте спроса на риск, что оказывает поддержку курсу рубля.

На данном этапе уровень поддержки в паре доллар/рубль находится на отметке 74,00 руб. и 73,30 руб., сопротивление – 75,30 руб., 76,00 руб., 76,50 руб. и далее к 77,00 руб. Исходя из текущей ситуации на рынке можно предположить несколько вариантов дальнейшего движения инструмента.

Первый сценарий — пока сохраняются геополитические и санкционные риски и при продолжении снижения цен на нефть можно предположить некоторое ослабление рубля, к примеру в рамках данной недели в направлении к уровню сопротивления 75,50 руб. или несколько выше. Это будет возможно при снижении нефтяных цен в район $80,00-76.00/барр. и ниже.

Второй сценарий — это продолжение укрепления актива в направлении к отметке 74,00 руб. и далее к 73,50 руб., а при закреплении ниже 73,50 руб. откроется путь в направлении к уровню поддержки 72,50 руб., это будет возможно при продолжении роста нефтяных цен в направлении к $83,00-87,00/барр. и выше.

Индекс доллара США – снижается к корзине из 6 валют, торгуется в районе 95,547.
Котировки евро/доллар – рост на 0,45%, торгуются у 1,1370.
Котировки доллар США/японская иена - рост на 0,14% до 114,24.
Котировки пары британский фунт/доллар США – рост на 0,14% до $1,3498.
Котировки пары австралийский доллар/доллар США - рост на 0,14% до 0,7276.

Цены на нефть показывают рост на 0,15%. К 20.00 МСК фьючерсы на нефть марки Brent сейчас оцениваются в $81,02 за баррель.
25 ноября / 2021