ОБЗОР РЫНКА

9 августа 2021
В самом начале второй торговой недели августа рубль торгуется разнонаправленно, но со склонностью к снижению на негативном внешнем фоне и возобновлении роста нефтяных цен после снижения ранее.
В моменте рубль был 73,70 руб. за доллар и 86,50 руб. за евро. В данный момент нефть марки Brent торгуется в районе цен $68,80-69,50/барр. Сейчас Brent показывает снижение на 2,55% и торгуется вблизи значения $68,88/барр.

Фондовые индексы и акции США закрыли последний торговый день прошлой недели преимущественно ростом на фоне опубликованных сильных данных по рынку труда в США.

Поитогудня: Индекс S&P 500 +0.17%, Dow Jones Industrial Average +0,41%, Nasdaq 100 -0.40 %. Нефть Brent снизилась в район $70,10/барр., а Золото снизилось в район $1762/oz.

Участники рынка оценивали вышедшие данные по рынку труда в США. Безработица в США в июле снизилась до 5,4% с уровня июня в 5,9% при прогнозе снижения до 5,7%. Число занятых в несельскохозяйственных отраслях экономики увеличилось на 943 тысячи, в то время как ожидался рост на 870 тысяч.

Участники рынка предполагают, что сильные данные по рынку труда в США будут ключевыми для Федеральной резервной системы (ФРС) на фоне того, что регулятор рассматривает возможность ужесточения денежно-кредитной политики.

Тем временем дефицит внешнеторгового баланса США в июне 2021 года составил $75,7 млрд по сравнению с пересмотренным майским показателем в $71 млрд, свидетельствуют данные министерства торговли страны. Эксперты, опрошенные TradingEconomics, в среднем ожидали увеличения отрицательного сальдо баланса внешней торговли США в июне до $73,9 млрд с предварительно объявленных $71,2 млрд в мае.

Мировые цены на нефть снижаются в цене в понедельник до 2,60%, стоимость нефти марки Brent опустилась ниже $67,40/барр. на фоне растущих опасений по поводу распространения штамма COVID-19 "дельта" и его влияния на мировую экономику и спрос на нефть.

Рост заболеваемости коронавирусом в странах Азии приводит к преобладанию опасений на рынке. Ухудшение эпидемиологической обстановки может привести к возвращению ограничительных мер, которые негативно сказываются на развитии экономики и спросе на нефть.

Рост заболеваемости штаммом "дельта" в Китае привел к введению дополнительных ограничений на передвижение в некоторых городах, что негативно сказалось на настроении инвесторов. Китай является крупнейшим импортером нефти, поэтому данные о состоянии экономики страны влияют на настроения на нефтяном рынке.

Китай является крупнейшим импортером нефти, поэтому карантинные меры, вводимые властями, в частности ограничения на передвижения, являются серьезным риском для спроса на нефть, предполагают в учебно-аналитическом центре Паритет.

На данном этапе Brent может попытаться продолжить торговлю в широком диапазоне цен $67,00-72,20/барр. в ожидании новых информационных поводов для дальнейших движений, а при выходе из данного диапазона вверх может продолжить рост в направлении к 73,30 и далее к $75,50/барр. и выше. Альтернативный сценарий — это возможное снижение при закреплении цен ниже уровня поддержки $67,00, что откроет дорогу к более низким ценам в направлении к $64,50/барр. и ниже, предполагают в учебно-аналитическом центре Паритет.

Золото снижается в понедельник вечером почти на 2% и торгуется в районе 1725/oz., на снижении спроса на активы-"убежища", в то время как инвесторы продолжили отыгрывать новости пятницы.

Стоимость золота в начале торгов опустилась ниже 1700 долларов впервые с 31 марта. В частности, на это повлияли торги на азиатских биржах, которые отыгрывали пятничные новости по США. Безработица в стране снизилась в июле до 5,4%, а число занятых в несельскохозяйственных отраслях экономики увеличилось на 943 тысячи, в то время как ожидался рост на 870 тысяч.

Кроме того, давление на золото оказывает сильный доллар США. Индекс доллара (курс доллара к корзине валют шести стран — основных торговых партнеров США) рост на 0,15% до 92,93 пунктов. На этом фоне золото становится менее выгодным активом для инвесторов, считают в учебно-аналитическом центре Паритет.

С открытия торгов в понедельник биткоин прибавляет в цене: с $42 750 в пятницу до $46 296 в понедельник на торгах днем и продолжает попытки роста дальше в ходе торгов. Рост за последние сутки составлял почти 4,15%. Внутридневной максимум был установлен на отметке $46 296 в понедельник.

Биткоин показал устойчивость на фоне резкого снижения рынка золота в ходе торгов в понедельник.

Цена золота резко опустилась в ходе азиатской торговой сессии в понедельник на 4,4% до минимальной отметки более чем за четыре месяца. Глобальные сдвиги связывают с опубликованными в пятницу сильными данными по рынку труда в США, где безработица снизилась от 5,9% до 5,4%. Это, в свою очередь, может привести к более раннему повышению процентных ставок, которое негативно отразится на альтернативной стоимости удержания золота.

Золото дешевеет на азиатских торгах после сильного отчета по безработице в США, который усилил опасения касаемо того, что ФРС ограничит стимулирующие меры предполагают в учебно-аналитическом центре Паритет.

Кроме того, опубликованная статистика позволила увеличить доходность 10-летних гособлигаций США, что негативно сказалось на привлекательности золота как хеджа против инфляции. Индекс доллара при этом достиг высочайшей отметки за две недели.

Кто-то сегодня продал 24 000 фьючерсных контракта на золото, обвалив цену на $100 в течение пары минут. В ходе торгов цена золота достигала $1 684,37 – минимальной отметки с 31 марта – прежде чем частично восстановилась, но все равно остается ниже $1 750, что может служить медвежьим сигналом.
Обзор валютного, фондового, товарного рынков от 9 августа 2021
Биткоин, зачастую рассматриваемый в качестве альтернативного средства хеджирования инфляции и «цифрового золота», показал устойчивость на фоне обвала рынка драгоценного металла, но продолжил снижение в последующие часы. Сейчас криптовалюта торгуется на уровне $45 800, недалеко от локальных максимумов, которых ей удалось достичь впервые с середины мая.

Биткоин продолжает рост в ходе торгов в понедельник и на данный момент торгуется выше $45 670 за монету. Инструмент торгуется в границах восходящего канала D1 формата, что указывает на возможное продолжение роста инструмента после коррекции, пока цена находится в границах восходящего канала. При закреплении цены выше сопротивления $45 000, это может привлечь новых покупателей, которые подтолкнут цену к росту в направлении к $50 000, полагают в учебно-аналитическом центре Паритет.

Альтернативный сценарий – снижение и закрепление под сопротивлением $45 000 может вызвать продолжение снижения актива в направлении к более низким ценам в район $42 000 и ниже.

Ситуация с пандемией коронавируса развивается стремительно во всех странах мира, и на сегодняшний день по числу зараженных США существенно опережает все страны. Количество заболевших коронавирусом COVID-19 в США уже превысило 36543340 человек.

К 20.00 МСК доллар/рубль - рост на 0,47% до 73,65, а к евро/рубль - рост на 0,15%, до 86,41.

Пара доллар/рубль в понедельник на фоне снижения нефтяных цен днем и негативном внешнем фоне торгуется с ростом и с некоторым потенциалом еще продолжить его в рамках образовавшегося торгового диапазона понедельника 73,34-73,80 руб. в направлении к уровню сопротивления 73.65 руб. и далее при закреплении выше откроется путь в направлении к 74.30 руб. Снижение рынка нефти усиливает давление на рублевые активы.

Российская валюта в понедельник ослабевает против доллара и евро, отыгрывая рост американской валюты на форексе.

Так, индекс доллара (DXY) рост на 0,07% — до 92,86 пункта, прибавляет американская валюта и против большинства "развивающихся валют", задавая негативный тон динамике рубля.

При этом рынок нефти падает на негативе из Китая. Так, цена барреля марки Brent теряет 2,5% до 68,80 доллара. Инвесторы оценивают рост заболеваемости штаммом COVID-19 "дельта" в Китае, что привело к введению дополнительных ограничений на передвижение в некоторых городах.

Кроме того, инвесторы обратили внимание на статданные из Китая, сигнализирующие о снижении экономической активности в стране. Так, индекс деловой активности в производственном секторе в стране в июле снизился до 50,3 пункта с 51,3 пункта в июне.

В итоге, доллар и евро прибавляют к рублю на 0,47-0,15%. Рублевая цена нефти колеблется около уровня 5,45 тысячи за баррель сорта Brent.

Рынок нефти "топчется" в начале недели на месте, переходя от снижения к росту. Цена барреля марки Brent теряет вечером 0,2%, до 73,3 доллара.

В целом российская валюта на этой неделе сохраняет потенциал к возможному продолжению снижения в рамках очередной волны укрепления рубля. В последние сессии рубль торгуется разнонаправленно. В понедельник вечером торгуется со снижением в рамках ранее образованного ценового диапазона 72,65-73,19 руб.

Что касается перспектив на данную торговую неделю 09-13.08.21 г., мы можем предположить несколько сценариев.

Первый сценарий — пока сохраняются геополитические и санкционные риски и при дальнейшем снижении цен на нефть, можно предположить некоторое ослабление рубля к уровню сопротивления 73,80 и далее к 74,30 руб. в рамках более глубокой коррекции от волны укрепления ранее. Это будет возможно при снижении нефтяных цен в район $74-66/барр. и ниже.

Второй сценарий — это возобновление укрепления актива в направлении к отметке 73,00 руб., а при закреплении ниже 73,00 руб. откроется путь в направлении к уровню поддержки 72,70 руб., это будет возможно при возобновлении роста нефтяных цен в направлении к $73,00-78,00/барр. и выше.

В сложившихся условиях основными факторами, определяющими дальнейшую динамику рублевого курса, будут оставаться движения нефтяных цен, сохраняющиеся геополитические риски, общие настроения рынка, интерес инвесторов к покупкам российских активов и действия ЦБ на рынке.

В фокусе внимания на текущей неделе у инвесторов: 10.08.21 в 12:00 - Индекс экономических настроений ZEW в Германии, 11.08.21 в 19:00 - Краткосрочный прогноз ситуации на рынках энергоносителей от EIA, 11.08.21 в 15:30 - Базовый индекс потребительских цен (ИПЦ) в США (м/м), 17:30 - Запасы сырой нефти в США, 12.08.21 в 09:00 - ВВП Великобритании (г/г), ВВП Великобритании (кв/кв), Объём производства в обрабатывающей промышленности Великобритании (м/м), 15:30 - Число первичных заявок на получение пособий по безработице в США, Индекс цен производителей (PPI) в США (м/м), 13.08.21 в 04:30 - Изменение уровня занятости в Австралии.

Индекс доллара США – рост к корзине из 6 валют, торгуется в районе 91,873.
Евро торгуется с понижением в понедельник на росте доллара США.
Котировки евро/доллар - снижение на 0,07%, торгуются у 1,1752.
Котировки доллар США/японская иена - снижение на 0,02% до 110,23.
Котировки пары британский фунт/доллар США - снижение на 0,10% до $1,3857.
Котировки пары австралийский доллар/доллар США - снижение на 0,04% до 0,7341.

Цены на нефть показывают снижение на 2,55%. К 20.00 МСК фьючерсы на нефть марки Brent сейчас оцениваются в $68,88 за баррель.
9 августа / 2021