Рублёвые качели на Forex

Фондовые индексы и акции США закрыли последний торговый день прошлой недели ростом. По итогу дня: Индекс S&P 500 +0.56%, Dow Jones Industrial Average +0,41%, Nasdaq 100 +0.31%. Нефть Brent снизилась в район $74,59/барр., а золото поднялось в район $2000/oz.

Фондовые индексы и акции США начали день со снижения на опубликованных ранее статданных, но ближе к вечеру пошли в рост.

Последние две недели на мировых рынках наблюдается значительная волатильность на фоне потрясений в банковском секторе и решений центробанков. Ряд крупных регуляторов, включая Федеральную резервную систему США, повысили свои ключевые ставки.

Заказы на товары длительного пользования в феврале упали на 1,0% по сравнению с предыдущим месяцем (консенсус 1,6%) после пересмотренного в сторону понижения снижения на 5,0% (с 4,5%) в январе. За исключением транспорта, заказы на товары длительного пользования не изменились по сравнению с предыдущим месяцем (консенсус 0,3%) после пересмотренного в сторону понижения роста на 0,4% (с 0,7%) в январе. Ключевым выводом из отчета является то, что он может вызвать вопросы о силе производственного сектора, поскольку он показал неожиданное снижение основных заказов, в то время как январское снижение было пересмотрено еще ниже.

Индекс PMI IHS Markit Services вырос до 53,8 в предварительном мартовском чтении по сравнению с предыдущим значением 50,6. Индекс деловой активности в производственном секторе IHS Markit в предварительном чтении вырос до 49,3 против предыдущего значения 47,3.

Мировые цены на нефть в понедельник растут в пределах 4,00%, стоимость марки Brent поднялась в район 77,60 долларов. Стоимость марки Brent растет в моменте в район $70,00/барр. Нефть марки Brent торгуется вечером районе в $77,70/барр.

Стоимость нефти растет после нескольких неспокойных недель, в течение которых цены на «черное золото» демонстрировали рекордное с декабря 2021 года падение. Рынки наблюдали за ситуацией с банковским сектором и за действиями мировых центробанков, а также оценивали вероятность экономического замедления на фоне повышения ставок.

Основной сценарий — это покупка нефти после завершения коррекционного снижения от сильного восходящего импульса в направлении к уровню сопротивления $90,00/барр. и выше. Это станет возможно после закрепления выше уровня сопротивления $80,00 и далее к 86.00/барр и выше.

Альтернативный сценарий — возможное снижение при закреплении цен ниже уровня поддержки $74,00 и далее к 70,00, что откроет дорогу к более низким ценам в направлении к $69,00/барр. и ниже, строят предположения в учебно-аналитическом центре «Паритет».

Мировые цены на золото в понедельник вечером снижаются в пределах 1,60%, до 1969/oz. после роста в течение четырех предыдущих недель.

Золото подорожало на 8,95% за четыре прошлые недели, чему способствовали опасения по поводу ситуации в банковском секторе и волнения о возможном замедлении мировой экономики. Также рынки оценивали решение Федеральной резервной системы (ФРС) США, которая повысила учетную ставку на 0,25 процентного пункта, до 4,75-5%.

Кроме того, доходность десятилетних гособлигаций США (US Treasuries) растет до 3,496% с 3,378% по сравнению с предыдущим торговым днем. Гособлигации США составляют альтернативу золоту как «надёжный» актив, поэтому их котировки, как правило, имеют разнонаправленную динамику.

Индекс доллара (курс к корзине валют шести стран — торговых партнеров США) снижается на 0,18%, до 102,570 пункта. Чем дешевле доллар, тем более доступнее становится золото для покупки в другой валюте.

С открытия торгов в понедельник биткоин снижается в цене, но к вечеру снижение выдохлось и началась коррекция актива от волны снижения ранее: с $27 830 в пятницу до $27 067 в понедельник на торгах вечером. Ближе к вечеру снижение замедлилось и за последние сутки составляет почти 2,80%. Внутридневной максимум был установлен на отметке $28 175 в понедельник. Инструмент торгуется в попытке закрепится выше сопротивления $29 300 в W1 формате и в данный момент корректируется от волны роста ранее, что указывает на возможный рост инструмента после коррекционного снижения.

Основной сценарий – при закреплении выше сопротивления $28 500 возможен некоторый рост актива в направлении к более высоким ценам в район $30 000 и выше.

Альтернативный сценарий – закрепление цены ниже поддержки $19 500 может привлечь новых продавцов, которые подтолкнут цену к снижению в направлении к $18 000, полагают в учебно-аналитическом центре «Паритет».

К 20:00 МСК доллар/рубль – снижение на 0,51% до 76,68, а евро/рубль – снижение на 0,64%, до 82,61 на Форекс.

Пара доллар/рубль. В понедельник рубль подрос против доллара и евро-76,68 руб. и 82,65 рублей соответственно на Московской бирже. Рубль растет на дорожающей нефти и очередной налоговом периоде.

При закреплении выше уровня сопротивления 77,50 руб. откроется путь в направлении к 78,00 руб. и далее к 78.50 руб. и выше, а при закреплении ниже поддержки 75,00 руб, откроется путь в направлении к 74,50руб. и далее к 73.50 руб.

По состоянию на 20:00 мск курс евро к доллару растет до 1,0718 доллара с уровня прошлого закрытия в 1,0666 доллара, днем евро дорожал примерно до 1,068-1,069 доллара.

Курс доллара к иене на 18.28 мск курс евро к доллару увеличивался до 1,0787 доллара с уровня прошлого закрытия в 1,0759 доллара. Курс доллара к иене рос до 131,59 иены со 130,69 иены. Индекс доллара (курс к корзине валют шести стран — торговых партнеров США) опускался на 0,14%, до 102,97 пункта.

Участники рынка больше склонны к риску в ходе торгов на фоне позитивных новостей вокруг обанкротившегося банка Silicon Valley Bank (SVB). Ранее в понедельник Федеральная корпорация страхования вкладов (FDIC) сообщила о том, что депозиты и кредиты Silicon Valley Bank переходят к американскому First-Citizens Bank. На этом фоне иена дешевеет к доллару.

Регуляторы штата Калифорния 10 марта закрыли Silicon Valley Bank, входивший в двадцатку крупнейших банков США. Это стало самым крупным банкротством банка в США после финансового кризиса 2008 года.

Сильная статистика из Германии при этом поддерживает стоимость евро. Так, индекс делового климата в Германии, публикуемый исследовательским институтом IFO, в марте неожиданно вырос до 93,3 пункта с 91,1 пункта в феврале. В сообщении институт отметил, что «несмотря на потрясения в некоторых международных банках, экономика Германии стабилизируется».

Рынки также ожидают на неделе публикацию третьей, окончательной оценки по ВВП США за четвертый квартал. В аналитическом центре полагают, что американская экономика выросла на 2,7%, как и предполагала вторая, промежуточная оценка.

Внешний рыночный фон позитивен для товарных активов. Рынок нефти торгуется на данный момент в районе ниже психологически значимого уровня $80,00/барр. сорта Brent.

В итоге доллар снизился к рублю на 0,51%, евро снизился к рублю — на 0,66%. Рублевая цена нефти колеблется около 5,10 тысячи за баррель сорта Brent.

Что касается перспектив на данную торговую неделю 27-31.03.23 г., можем предположить несколько сценариев.

Первый сценарий — пока сохраняются и усиливаются геополитические и санкционные риски, а цены на нефть возобновят снижение, можно предположить некоторое ослабление рубля к уровню сопротивления 77,50 руб., а при закреплении выше 77,50 руб., откроется путь к 78,00 руб. и далее в направлении к 80,00 руб. или несколько выше. Это будет возможно при нарастании геополитической напряженности, и снижении нефтяных цен в район $75-65/барр. и ниже.

Второй сценарий — это продолжение укрепления актива в направлении к отметке 75,00 руб., а при закреплении ниже 75,00 руб. откроется путь в направлении к уровню поддержки 74,50 руб. и далее в направлении к 73,50 руб. Это будет возможно при снижении геополитической напряжённости, возобновлении роста нефтяных цен в направлении к $80,00-100,00/барр. и выше.

В сложившихся условиях основными факторами, определяющими дальнейшую динамику рублевого курса, сохраняются геополитические и санкционные риски, движения нефтяных цен, общие настроения рынка, и действия ЦБ на рынке.

В фокусе внимания на текущей неделе у инвесторов:

Вторник, 28.03.23г.
03:30 - Объём розничных продаж в Австралии (м/м).
11:45 - Выступление главы Банка Англии Бейли.
16:15 - Председатель ЕЦБ Лагард выступит с речью.
17:00 - Индекс доверия потребителей США от CB.

Среда, 29.03.23г.
17:00 - Индекс незавершенных продаж на рынке недвижимости США (м/м).
17:30 - Запасы сырой нефти в США.

Четверг, 30.03.23г.
15:00 - Индекс потребительских цен (ИПЦ) в Германии (г/г).
15:30 - ВВП США (кв/кв).
15:30 - Число первичных заявок на получение пособий по безработице в США.

Пятница, 31.03.23г.
04:30 - Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) Китая. 09:00 - ВВП Великобритании (кв/кв), ВВП Великобритании (г/г).
10:55 - Изменение количества безработных в Германии.
12:00 - Индекс потребительских цен (ИПЦ) в еврозоне (г/г).
15:30 - Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление в США (м/м).
15:30 - ВВП Канады (м/м).
18:00 - Председатель ЕЦБ Лагард выступит с речью.

Индекс доллара США снижается к корзине из 6 валют, торгуется в районе 102,55. Евро торгуется с ростом в понедельник на снижении доллара США.

Котировки евро/доллар – рост на 0,30%, торгуются у 1,0795.
Котировки доллар США/японская иена - рост на 0,70% до 131,66.
Котировки пары британский фунт/доллар США - рост на 0,40% до $1,2280.
Котировки пары австралийский доллар/доллар США - снижение на 0,05% до 0,6642.

Цены на нефть показывают рост на 4,00%. К 20:00 МСК фьючерсы на нефть марки Brent сейчас оцениваются в $77,70 за баррель.