Геополитика вновь выходит на первый план: дипломатические усилия и военные действия сменяют друг друга с калейдоскопической быстротой. Переговоры между США и Ираном, которые давали надежду на разблокировку пролива, в итоге оказались под угрозой срыва из-за эскалации конфликта (ещё добавился Израиль и Ливан). На этом фоне нефть резко взлетела из-за новой неопределённости. Фондовый рынок США, игнорируя «шум», продолжает штурмовать исторические вершины, поддерживаемый двумя секторами — технологиями и финансами.
Фондовые рынки
Фондовый рынок США на этой неделе в очередной раз доказал свою «непотопляемость» — главные биржевые индикаторы продолжили ралли, отыгрывая надежды на прекращение иранского конфликта, даже несмотря на тревожные геополитические заголовки. По итогам пятницы 29 мая, индексы закрылись на новых исторических максимумах, продемонстрировав самую длинную серию недельного роста с 2023 года.
Dow Jones завершил неделю на отметке 51 032 — впервые в истории преодолев психологический рубеж 51 000 пунктов. Примечательно, что это не технологический индекс, а его прорыв выше психологического порога сигнализирует, что ралли больше не ограничивается только самыми громкими и известными именами роста.
S&P 500 закрыл неделю на отметке 7 580, зафиксировав седьмую сессию роста подряд и девятую победную неделю подряд — самую длинную непрерывную недельную полосу для бенчмарка с 2023 года. Важно понимать, как именно был достигнут этот результат: 9 из 11 основных секторов S&P 500 завершили неделю в красной зоне.
Dow Jones завершил неделю на отметке 51 032 — впервые в истории преодолев психологический рубеж 51 000 пунктов. Примечательно, что это не технологический индекс, а его прорыв выше психологического порога сигнализирует, что ралли больше не ограничивается только самыми громкими и известными именами роста.
S&P 500 закрыл неделю на отметке 7 580, зафиксировав седьмую сессию роста подряд и девятую победную неделю подряд — самую длинную непрерывную недельную полосу для бенчмарка с 2023 года. Важно понимать, как именно был достигнут этот результат: 9 из 11 основных секторов S&P 500 завершили неделю в красной зоне.
Фьючерс Nasdaq100 тоже не остался в стороне и закрыл неделю победной котировкой 30405, преодолев психологический барьер в 30000.
Китайские индексы на этой неделе колебались вслед за геополитической повесткой, завершив период вблизи локальных минимумов, но с признаками стабилизации. В пятницу, 29 мая, Shanghai Composite закрылся в районе 4 099 пунктов. Гонконгский Hang Seng завершил неделю на отметке 25 006 пунктов. А вот начало недели кардинальное разное, если SSE продолжает падать, то оффшорный HSI только за утро вторника прибавил 2.42%, на фоне частичного перемирия между Израилем и Хезболлой.
Российский рынок не может похвастаться сколь-нибудь явной динамикой – котировки продолжают крутиться вокруг зоны 2580, оставляя индекс ниже психологического уровня 2600.
Китайские индексы на этой неделе колебались вслед за геополитической повесткой, завершив период вблизи локальных минимумов, но с признаками стабилизации. В пятницу, 29 мая, Shanghai Composite закрылся в районе 4 099 пунктов. Гонконгский Hang Seng завершил неделю на отметке 25 006 пунктов. А вот начало недели кардинальное разное, если SSE продолжает падать, то оффшорный HSI только за утро вторника прибавил 2.42%, на фоне частичного перемирия между Израилем и Хезболлой.
Российский рынок не может похвастаться сколь-нибудь явной динамикой – котировки продолжают крутиться вокруг зоны 2580, оставляя индекс ниже психологического уровня 2600.
Экономические предпосылки
В понедельник Трамп в своих соцсетях сообщил, что Израиль согласился отвести войска, которые готовились к атаке на Бейрут и его пригороды, контролируемые «Хезболлой». Кроме того, американская администрация через посредников вышла на ливанскую группировку и получила от неё обещание не нападать на Израиль. Эта ограниченная разрядка напряжённости между двумя противниками сама по себе могла бы ослабить доллар, но он не стал падать, потому что главный сюжет — переговоры США и Ирана — по-прежнему даёт смешанные сигналы. Именно эта неопределённость продолжает подпитывать спрос на американскую валюту (DXY остаётся выше локального уровня 98.50).
Иран снова грозит приостановить переговоры с Вашингтоном из-за новых ударов и израильской операции в Ливане. Однако Трамп сохраняет оптимизм: он заявил, что переговоры продолжаются, и буквально на следующей неделе будет заключено соглашение о продлении перемирия и разблокировке Ормузского пролива.
Инвесторы, конечно, не питают иллюзий и сохраняют настороженность, предпочитая дожидаться реального прогресса. Тем временем высокие цены на энергоносители укрепляют уверенность рынка в том, что крупные центробанки, включая ФРС, сохранят ястребиный курс.
Ближайшие триггеры — сегодняшние данные по открытым вакансиям JOLTS и, конечно, пятничный отчёт по занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP). Именно NFP может задать тон доллару на ближайшие недели.
Иран снова грозит приостановить переговоры с Вашингтоном из-за новых ударов и израильской операции в Ливане. Однако Трамп сохраняет оптимизм: он заявил, что переговоры продолжаются, и буквально на следующей неделе будет заключено соглашение о продлении перемирия и разблокировке Ормузского пролива.
Инвесторы, конечно, не питают иллюзий и сохраняют настороженность, предпочитая дожидаться реального прогресса. Тем временем высокие цены на энергоносители укрепляют уверенность рынка в том, что крупные центробанки, включая ФРС, сохранят ястребиный курс.
Ближайшие триггеры — сегодняшние данные по открытым вакансиям JOLTS и, конечно, пятничный отчёт по занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP). Именно NFP может задать тон доллару на ближайшие недели.
Прогноз по фондовым индексам
Поздравляем покупаетлей индексов! Прибыль продолжает расти вместе с котировками. Однако, на этой неделе будет NFP, что может внести коррективы в консенсус, а также на радарах геополитика (хотя она вносит всё меньший вклад, т.к. инвесторы устают дёргаться). Пока остаёмся в рамках наших прошлых прогнозов – смотрим в лонг.
Из азиатских индексов в фаворе находится японский JP225.
Можно поработать с аппетитом к риску в Russell2000, если он подтвердит свой возврат в диапазон после ложного пробоя.
Российский рынок пока больше стремится остаться ниже уровня 2600, дорога на 2500 остаётся открытой, и чем дольше это будет, тем выше вероятность этого события.
Российский рынок пока больше стремится остаться ниже уровня 2600, дорога на 2500 остаётся открытой, и чем дольше это будет, тем выше вероятность этого события.
Нефть
В понедельник, 1 июня, цены на нефть резко пошли вверх на фоне сообщений о том, что Тегеран приостановил переговоры с Вашингтоном в знак протеста против израильских ударов в Ливане. Но на утро вторника начинает понемногу сползать вниз, отыгрывая оптимистичные сообщения американкой администрации.
Прогноз по нефти
Пока нефть зажата между уровнями, и всё будет зависеть и от новостей по рынку труда в эту пятницу и от риторики из ближневосточного пролива. Аналитики компании «Паритет» придерживаются взгляда, что нефть продолжит своё «сползание» вниз.
Золото
Золото становится чемпионом по отработке прогнозов – сначала «стрелочки», а затем «постоянная Трампа» (напомним, это что-то типа постоянной Планка, означает регулярные бомбёжки Ирана по выходным) – вновь обстрелы, а потом посты в соцсетях о великом договорнячке, который опять же был опровергнут противником. Золото отреагировало сдержанно, нырнув на 4500, но к утру вторника с аппетитом пытается оторваться от злосчастного уровня.
Прогноз по золоту
Сейчас цель – взять 4600, считают эксперты «Паритета». Цены на драгоценный металл зажаты между двумя ключевыми уровнями, решение в геополитике позволит золоту выйти в какую-то сторону, так что оставляем держать руку на пульсе, помня, что в основном сейчас лучше покупать золото от ключевых уровней с жесточайшим риск-менеджментом и стопами (как и всегда, впрочем).
Криптовалютный рынок
Биткоин продолжает своё снижение, и достигает нашего прогнозного уровня 71к! Смелые продавцы принимают поздравления с прибылью!
Прогноз по криптовалюте
Аналитики компании «Паритет» рекомендуют присматриваться к вероятным покупкам, но для этого должны принять CLARITY Act и освободить Ормуз (хотя бы одно из двух). Следим за ключевыми уровнями.
Валютный рынок
Российский рубль показывает первые признаки слабости – на графике появилась фигура «двойное дно», а это значит, что если пробой зоны 73 состоится и подтвердится, то у нас появится точка входа в лонг.
Прогноз по российскому рублю
Прошлый прогноз в силе и даже стал немного реальнее – закрепление выше 73 может открыть дорогу к росту котировок вплоть до 75.70, делятся мнением специалисты компании «Паритет».
Основные валютные пары FOREX
EURUSD
Сегодня важный день в Еврозоне: состоится публикация отчёта CPI. Его разрез подскажет, является ли рост инфляции внешним шоком от роста цен на нефть, либо эта «зараза» перекочевала на остальные области экономики, и дело пахнет керосином.
Пока оставим разметку без изменений, поскольку рабочие уровни не изменились, как и наш взгляд: при хороших исходах евро сумеет преодолеть зону сопротивления и открыть себе дорогу на 1.17 и выше. Но эксперты «Паритета» предупреждают, что всё может быть не столь радужно, и, может быть, придётся искать точки входа в шорт. Слом зоны 1.15800 (с подтверждением) будет прекрасным триггером для открытия продаж.
Пока оставим разметку без изменений, поскольку рабочие уровни не изменились, как и наш взгляд: при хороших исходах евро сумеет преодолеть зону сопротивления и открыть себе дорогу на 1.17 и выше. Но эксперты «Паритета» предупреждают, что всё может быть не столь радужно, и, может быть, придётся искать точки входа в шорт. Слом зоны 1.15800 (с подтверждением) будет прекрасным триггером для открытия продаж.
GBPUSD
Фунт с истинным британским юмором закрепляется выше 1.3450, нанося редкие, но едкие проколы этой зоны вниз. После отчёта европейского CPI можно будет присмотреть точки входа в лонги, либо шорты, делятся взглядом аналитики компании «Паритет».
USDJPY
Иена продолжает играть в рост и выстраивает восходящую структуру. Кто знает, может быть и не зря? Пятница и новости по Ормузу покажут истину. Пока что специалисты центра «Паритет» предпочитают придерживаться взгляда в шорт.
