На рынке жарко, как в сауне

Вчера рисковые активы скорректировались весьма резко, но это не были панические распродажи. Например, индексы потеряли, в среднем 0,5—0,7%, а золото 0.8%, то есть примерно одинаковые величины.

Прошедшее заседание ФРБ Филадельфии оказало влияние на рынки: всё внимание было сосредоточено на экономической ситуации и перспективах ДКП. Инфляция несмотря на улучшения всё ещё находится выше 2%. Особенно разочаровала рынок фраза о необходимости удержания процентных ставок на текущем уровне до получения более явных признаков устойчивого снижения инфляции. Также уделили внимание тому, что высокие ставки влияют на бизнес и рынок труда. Всё это усилило неопределённость на рынке, что и стало причиной снижения котировок.

Рынок растёт безудержными темпами с конца апреля этого года, всего за 3 неполных месяца прибавив более 20%, что уже приближается к годовой доходности бенчмарка. Вполне резонно где-то скорректироваться. От максимальных цен величина коррекции составляет около 7% - в целом в пределах нормы.

Нужно понимать, что на рынке растёт волатильность из-за неопределённости: то Пауэлл выступает с речами о хорошей динамике, то рынок труда краснеет/зеленеет, то ФРБ Филадельфии вносит сумятицу. А ещё на носу заседание ФРС США 31-го июля, где рынок всё же ждёт от Пауэлла хоть какой-то конкретики. Атмосфера раскалена, поэтому глубокие заходы цены вниз с целью выбивания покупателей в том числе вполне закономерны.

Цене не удалось закрепиться на уровнях, обозначенных в прошлых прогнозах, поэтому остаётся ждать остановки падения. Возможно появление отскока и затем формирование новой волны вниз для добоя – как раз времени до следующего заседания хватит, чтобы сформировать такие паттерны.

Цена тестирует снизу пробитый уровень поддержки 84.30$/барр., пока всё развивается в рамках прогноза.

Прошлый прогноз остаётся в силе: необходимо следить сможет ли цена закрепиться под уровнем, и при положительном исходе открывать продажи до целевых уровней.

Золото обновило АТН и теперь корректируется к пробитому накоплению. Зона 2400—2405$/oz вполне подходит для поиска покупок.

Эффективнее всего дождаться окончания коррекции и искать покупки от сильных поддержек. Пока стоит поработать локально, внутри дня для среднесрочных позиций (новых) не сформировался откат.

Биткоин пытается закрепиться выше $64.000 и пока ему это удаётся. Спотовые ETF на ETH уже разрешили, но торги начнутся на следующей неделе скорее всего и поэтому нет позитива в ценах. Частично он уже заложен, но фаза роста начнётся только с момента фактических инвестиций в фонды.

Ничего нового здесь сказать нельзя, поэтому рекомендации из прошлого прогноза остаются в силе.

Рубль продолжает копиться в боковике, давая возможность зайти в покупки. Все рекомендации из прошлого прогноза остаются в силе.

Сформирован свечной паттерн «Рельсы», поэтому вполне ожидаемо снижение валютной пары до уровня 1.08200. При наличии опыта можно открывать короткие позиции, чтобы «проводить» цену вниз, при возникновении разворота открывать покупки от уровней поддержки до 1,11.

Уровни и цели остаются неизменными с прошлого прогноза, при наличии опыта можно открывать внутри дня быстрые продажи до уровней поддержки. Но глобально рынок настроен всё же вверх.

Пробой трендовой произошёл, как её не рисуй. Остаётся подождать конца ретеста, чтобы убедиться, что сценарий рабочий. Деньги приходят к терпеливым.